30/11/09

Un ponte movimentato questo de ringraziamento appena trascorso, che apre numerose possibilità.
Innanzitutto l'unica idea che al momento mi sembra avere un senso sul lungo periodo è la seguente

Lascia inveriato il concetto base di essere in una correzione al rialzo di lungo periodo e tenta di individuare il punto di arrivo in zona 1150/60.Pone l'idea per cui saremmo in onda E di Y di una complicata correzione.In particolare una E articolata in abc di cui sull'ultimo massimo sarebbe terminata la a e sarebbe in questi giorni in formazione la b
Operativamente ci sono ancora troppe possibilità per tentare qualcosa:
- la b potrebbe essere già conclusa, in quanto i futures in premarket hanno mostrato affondi molto superiori a quelli del grafico ufficiale;
- la c di b potrebbe essere appena iniziata, come da grafico seguente, con target anche inferiori a 1060;

- poichè i futures sono arrivati fino a 1067 potremmo col rimbalzo di venerdì aver concretizzato la 4 di c di b e concludere sempre a 1060, ma questo conteggio risente del solito difetto vedendo la 4 invadere l'area della 1;

Due punti fermi sono che al di sotto dei 1026 sarebbe probabilmente iniziato un ribasso più importante, mentre al di sopra di 1115 si dovrebbe proseguire al rialzo.
Un'idea potrebbe essere di aprire posizioni LONG intorno a 1060 con stop 1026 e target 1150

26-11-09

Hanno fatto lo scherzetto, mentre scrivo i futures Usa segnano 1750 e 1085
direi che si rientra a pieno titolo nella previsione principale di qualche giorno fa.
http://borsaronero.blogspot.com/2009/11/nasdaq-24-11-09.html
La discesa non dovrebbe essere terminata in relazione ai target attesi di 1730-1710/1060-1070

Thanksgiving

A occhio la tendenza mi sembra confermata al rialzo.
Giovedì è il giorno del ringraziomento e venerdì il classico ponte, non mi aspetto movimenti rilevanti in questi giorni, quindi farò una pausa fino a lunedì.

Nasdaq 25-11-09

Come già evidenziato in intraday, la forma della discesa avvenuta martedì non mi ha convinto (la discesa avrebbe dovuto essere più violenta e consistente) e quindi ho deciso di chiudere completamente la posizione short finchè si è in leggero gain.
La discesa potrebbe essere solo in preparazione e quindi la parte "violenta" la vedremmo in seguito o, molto più semplicemente, non c'è stata detta violenza perchè il movimento era correttivo.
Al momento lo schema che mi convince di più è il seguente

per cui riterrei un rialzo leggermente (60/40%) più probabile.
dopo il punto y potremmo avere ulteriore piccola discesa ma senza andare sotto i 1755 oppure la partenza per il rialzo di cui ho appena parlato, che sarebbe confermato al di sopra di 1803 per target ideale 1838.

aggiornamento intraday 24-11-09

La forma del movimento odierno se all'inizio prometteva bene, adesso ha rallentato la discesa, personalmente ho deciso di chiudere la posizione.
Non escludo di rientrare più tardi se lo sviluppo mi convincesse in tal senso.
Chi volesse mantenere può abbassare lo stop a 1794/1107.

Nasdaq 24-11-09

La sessione di lunedì ha raggiunto i 1790 preventivati, poi però, si è andati un po' oltre creando dubbi sulla futura evoluzione.
Al momento, tuttavia rientriamo ancora nello schema seguito, che prevederebbe un target di 1700/1730, ma devo raccomandare l'applicazione dell'eventuale stop sopra il massimo a 1813.

Una possibile alternativa vedrebbe terminata una 4 sul recente rintracciamento ed ora partita una 5 con target 1838.

E' anche possibile che la 2 or B sia stata "scarsa" e quindi si sia ripartiti per target più ampi al rialzo.

Ma cercheremo di discernere fra le ultime due ipotesi solo se verranno violati i massimi.

Nasdaq 22-11-09

La sessione di venerdì ci ha mostrato che il percorso intrapreso è quello rosso http://borsaronero.blogspot.com/2009/11/ii-aggiornamento-intraday-19-11-09.html

Operativamente quindi:
SHORT a 1790 con stop 1814 target 1710/30
valori dell'indice

Nasdaq 20-11-09

Dall'aggiornamento intraday, a cui vi rimando http://borsaronero.blogspot.com/2009/11/ii-aggiornamento-intraday-19-11-09.html, il Nasdaq è andato a toccare esattamente i 1776 come indicato, ci interessa vedere il seguito, cioè se si prenderà la strada rossa o quella verde, per regolare la successiva operatività, quindi venerdì sarà una sessione di attesa.

II aggiornamento intraday 19-11-09

La situazione dovrebbe essere quella illustrata nel grafico ovvero si è terminata (o al massimo manca qualche frazione) una terza onda (e personlmente sono uscito dallo short preso in corsa), ora
- o è terminata una correzione e si riparte al rialzo (in verde)
- o vedremo un'altra onda al ribasso (target 1754) dopo una risalita a 1776 e in tal caso rientrerei short in zona 1790 (in rosso)

aggiornamento intraday 19/11/09

Vista l'evoluzione corrente credo che il conteggio giusto sia il seguentecon ribasso già iniziato

Sp500 19-11-09

Mercoledì abbiamo visto quella che ritengo essere un prosieguo della correzione, nello specifico onda IV di 5, anzichè alla ripartenza verso un nuovo massimo, come pronosticato.
Nel complesso non è cambiato molto, ma comincia a nascere qualche dubbio sulla precisa continuazione.
Onda IV può essersi articolata così:

e quindi avremmo già due espansioni per onda V (si tenga però presente che si tratta di un grafico a 5')
oppure può essersi articolata così:

con un'altro conteggio di wxy o un più semplice triangolo abcde (non cambia nulla)
e in tal caso onda V sarebbe partita in modo più regolare e il target atteso sarebbe 1117 (1115 future)
Ancor più difficile la situazione del Nasdaq100 dove l'ipotetica IV avrebbe invaso il campo della I, ma sapete che non ritengo vincolante in modo rigoroso questa regola, specie sulle onde finali.
Infine c'è da notare un calo sempre maggiore dei volumi ed a guardare le mie rilevazioni c'è una preponderanza di scarico.
A costo di sembrare petulante ribadisco la pericolosità di assumere posizioni LONG in una situazione del genere e preferisco cercare punti di ingresso SHORT.

Sp500 18-11-09

Il movimento visto martedì rientra perfettamente nelle attese. E' in corso lo sviluppo di onda V di 5, che al moento sembra presentarsi in forma espansa e quindi è probabile raggiunga qualche punto in più dei 1115. Non resta che seguire i prossimi movimenti per cercare il punto di entrata SHORT.

SP500 17-11-9

Riassumo il conteggio dell'ultima onda, sul massimo di lunedì dovremmo aver completato onda III di 5 ed onda IV con la successiva correzione, di conseguenza mi aspetterei un top a 1817/1115 (valori dei futures) e una successiva discesa.

Il Nasdaq segue lo stesso schema.
Circa i target di questa correzione, non è facile prevederli perchè non mi è chiaro come sia messo il conteggio di lungo periodo.
Cmq abbiamo:
target minimo a 1090/1770;
target probabile a 1065/1720;
discese più profonde sono da attendersi solo al di sotto dei 1030/1652.

Sp500 16-11-9

Continuo a seguire l'ultimo conteggio proposto qui http://borsaronero.blogspot.com/2009/11/nasdaq-sp500-13-11-09.html
Dai movimenti visti venerdì sembra in formazione l'onda 5, di cui avevo parlato, con uno sviluppo abbastanza chiaro, che seguito con precisione potrebbe farci aprire uno short sul top. Questa idea verrebbe meno in caso di rottura dei 1080, ma tale rottura non prometterebbe niente di più di un target a 1060/70 prima del previsto.
Il Nasdaq si presenta nel medesimo schema.

Il Russell ha seguito le attese, ma la vedo un po' difficile che non vada oltre i 600, mantre lo sp va su nuovi massimi.

Russell 13-11-09

Sono andato ad osservare il grafico del russell 2000, spesso ho trovato che, mentre tutti stanno a guardare lo sp500 o il nasdaq, che per questo motivo sono oggetto di possibili manipolazioni, dal Russell si potessero a volte cogliere delle verità nascoste.
Ebbene, di questo indice mi ha colpito come, non solo sia ben lontano dai suoi massimi, ma abbia toccato il suo punto ideale di rintracciamento (intorno a 600) in base allo stesso schema (vanificato dai nuovi massimi), che avevo prospettato nei giorni scorsi per Nasdaq e sp500.
E' anche interessante che lo Spmib future si sia comportato esattamente allo stesso modo arrivando quasi ai 23500.
Osservare anche il Russell in questi giorni potrebbe essere molto utile per avere conferma dei movimenti prospettati sugli altri indici.
In particolare dovrebbe formare la 4-5 rossa e poi un rimbalzo che non arrivi oltre il punto c.

Nasdaq & sp500 13-11-09

Nonostante la correzione di oggi non è cambiato molto, anzi forse da' qualche conferma per il conteggio dell'onda in corso che al momento vedrei come segue


LA summa di questi grafici è che dovremmo vedere un altro massimo a 1815/1115 per poi scendere/correggere fino a 1060-70/1720-40. Solo in caso di rottura dei recenti minimi a 1026/1650 potremmo pensare a una ripresa del ribasso e a discese più importanti.
A ciò va aggiunto che il Nasdaq si mostra molto più forte dello sp500 e se l'equilibrio non verrà ripristinato presto, probabilmente, solo uno dei due indici raggiungerà i target indicati.
Dal punto di vista del lungo termine c'è un fattore che non è cambiato, siamo in un movimento correttivo (almeno tale lo giudicherei dalla forma) della forte discesa partita a fine 2007.
Operativamente sul prossimo massimo nella zona target indicata si potrebbe tentare uno short, con stop personale e target 1740/1070

Nasdaq 12-11-09

Come era abbastanza chiaro negli ultimi giorni, i massimi sono stati violati al rialzo.
Ora a dire la verità, non riesco nemmeno ad ipotizzare un conteggio di lungo periodo e a quanto ho visto in giro non sono il solo, c'è chi si è inventato un'onda abcdefg e chi ha piazzato una serie di ab che alla fine non sono indicative di nulla.
L'unica idea che mi sembra coerente con i canoni è che tutti i rialzi e successivi ribassi a partire da agosto scorso siano una serie di 1-2 ne conseguirebbe che dovremmo vedere a breve un forte rialzo tipico di una 3 eppure questa idea non è coerente con gli evidenti segnali di debolezza che persistono. Un'altra idea vedrebbe A sul top di giugno, B sul minimo di agosto e poi una C in 5 onde, di cui terminata una 3 sul massimo a 1099/1778, ma anche in questo caso la IV di 3 avrebbe invaso il campo della I e quindi? Allora piuttosto che sparare corbellerie preferisc aspettare di capirci qualcosa.

Per quest'ultima idea il target ideale sarebbe intorno a 1105/1800, ma aspetterei di vedere comunque il primo movimento al ribasso per ogni eventuale decisione operativa.
Sto cercando piuttosto di seguire l'ultima onda partita dai 1652 e nemmeno è un lavoro facile, tutte le correzioni sono state minime e acnhe questo non aiuta.
Ho elaborato la seguente etichettatura, ma non sono troppo convinto anche alla ipotetica 4 ho aggiunto un punto interrogativo perchè sarebbe dovuta andare a toccare i 1750 e al momento non sembra proprio intenzionata, inoltre le sub-onde della III sono cosi piccole che non le vedo affidabili. Inoltre le mini correzioni sono di solito, segno di forza, anche qui, dunque la situazione si presenta contraddittoria.
Direi che quasi sicuramente manca almeno un massimo, ma non mi sbilancio oltre.

NAsdaq & sp500 11/11/09

Oggi nessuna variazione significativa, rispetto all'ultimo conteggio direi che si è ancora in onda (iii) quindi le chance di non superare i precedeni massimi (oggi sfiorati) sono sempre più esigue.
Restano tuttvia interessanti sia il progressivo calo dei volumi, sia il fatto che il composite sia ancora un 2.5% distante dai suoi massimi segno che gli acquisti sono concentrati sui titoli principali.
A conferma vediamo anche il Summation index che se a marzo, epoca dei minimi assoluti mostrava con le sue divergenze una certa forza, già sugli ultimi massimi non è stato in grado di superare i precedenti, le divergenze negatve si sprecano, inoltre sebbene il Nasdaq100 abbia sfiorato i 1780 il summation è molto distante dal suo top, anzi gice sul minimo del recente ribasso ed ha perforato la mm200, mi sembrano tutte ragioni che debbano spingere alla prudenza. Certo non è un indicatore di brevissimo termine, ma credo ci si possa aspettare una forte divergenza negativa ( e la perforazione della mm 50 sulla 200 che a marzo sarebbe stato un ottimo segnale)sull'eventuale prossimo massimo degli altri indici.
In caso di nuovi massimi, resistenze importanti si pongono a 1850/1120.

Nasdaq 10-11-9

La sessione di lunedì è andata oltre le attese superando il possibile target di 1084/1750, vista la forma del movimento, le possibilità di un crollo immediato sono piuttosto esigue, anzi pare in corso una sub-onda 3

da tale ipotesi se ne può dedurre solo una continuazione del rialzo, circa i target vedremo in futuro.
I volumi sono rimasti comunque bassi e "l'accumulo di breve" è stato "consumato", ma per pensare di nuovo a un ribasso, a breve dovremmo vedere valori inferiori a 1074.
Non è stato dato alcun segnale short e visto quanto è successo devo aggiungere per fortuna. Se qualcuno avesse anticipato l'entrata posso solo raccomandare di rispettare lo stop a 1099/1780

Aggiornamento intraday 9-11-09

A quanto pare si è concretizzato il conteggio in verde!
Stiamo seguendo i micromovimenti e a parte divergenze e altre indicazioni un netto segnale short ancora non si è avuto.
E' appena il caso di ricordare che se si oltrepassasse quota 1099/1780 salterebbe il conteggio ribassista di medio periodo.

SP500 & QQQQ 9/11/09

Venerdì in premarket abbiamo visto uno spike che ha portato il future a 1069.5 (e scusate lo 0.5 di differenza :))
ne è seguita una discesa verticale che dalla forma è apparsa subito essere una correzione, per cui direi che a 1053.5 si è chiuso il punto B di Y.
I movimenti successivi sono tutt'altro che chiari ho ipotizzato 2 conteggi ma non mi convincono molto,

La risalita a 1069 potrebbe essere stata
- la C di Y in failure per cui i movimenti successivi potrebbero essere preparatori del ribasso atteso (conteggio rosso)
oppure
- la 1 di detta C (conteggio verde) per cui sarebbero attesi target tra 1073 e 1084, tale conteggio potrebbe vedere addirittura un piccolo gap up lunedì.
Operativamente bisognerebbe seguire il conteggio verde fino alla formazione di 5 onde per poi entrare SHORT, in alternativa se non ci fossero nuovi massimi, sotto 1057.5 si rientra SHORT perchè dovrebbe essere partita la 3 del conteggio rosso.
Mi piace richiamare l'attenzione su questo possibile testa/spalla che al momento segue tutti i canoni ovvero il calo dei volumi nella formazione della spalla destra.
Lo stesso schema è visibile per lo sp500 nazi i volumi sono colanti fin da giovedì.

Sp500 6-11 aggiornamento intraday

dalla forma direi che l'ipotesi di completata A di Y a 1069.5 e B a 1053.5 sembra la più concreta, quindi il target atteso per la C si pone tra 1073 e 1084.
In alternativa se non ci fossero nuovi massimi, sotto 1053.5 si rientra SHORT

Sp500 6/11/09

Proseguo il conteggio dal grafico di ieri http://borsaronero.blogspot.com/2009/11/sp500-5-11-09.html
LA correzione che non doveva andare sotto 1038 si è fermata a 1039 durante il premarket e di lì è partito un altro movimento al rialzo, come previsto. Di questo movimento è senz'altro stata fatta la gran parte, anche se ho qualche difficoltà a dire se sia terminato o meno, sia perchè potrebbe essere tanto in 3, quanto in 5 onde, sia perchè a fine giornata di giovedì si nota una probabile ending diagonal, ed infine perchè ieri ho notato un discreto calo dei volumi proprio sullo sp500/DJI,

quindi
- o mancano 2 massimi e potremmo quindi arrivare ai 1070 anticipati da tempo,
- o ne manca uno solo vedremmo quindi prima una correzione a 1057 e poi un 1067 finale,
- oppure la ending diagonal ha segnato la fine del movimento,
- ciò non ostante, venerdì sono in uscita alcuni dati importanti, la disoccupazione alle 14.30, le vendite all'ingrosso alle 16.00 e il credito al consumo alle 21.00, su tali dati uno spike che arrivi ai 1070 è senz'altro possibile.
- infine non si può neppure escludere che sia in corso solo la a di Y, per cui si potrebbe ripiegare fino a 1050 per la b e raggiungere i 1070 con la c
Per farla breve se non è terminato poco ci manca, quindi chiuderei senza pensarci troppo le posizioni LONG, non vale la pena rischiare per qualche dollaro in più, e mi preparerei ad aprire SHORT.
Se non si fosse riusciti ad entrare meglio, direi che la rottura dei 1039 segnerebbe la ripresa del ribasso,preallarme a 1043, stop 1099 e primo target 990/1000.
Venerdì sarò assente, perciò non potrò dare indicazioni più precise in corso di giornata.
Con la medesima idea di una discesa dell'azionario vedrei probabile un movimento del bund verso i 123.
N.b. tutti i valori di cui sopra afferiscono al mini future.

Sp500 5-11-09

La giornata si è svolta inizialmente come previsto, con apertura in gap up ed impostata al rialzo..almeno fino all'intervento della FED.
Il rialzo è arrivato a 1700/1059 rispetto ai 1730/1070-75 previsti, tuttavia il target non è ancora da scartare. Al momento, sul grafico a 1 minuto, finchè non mi delude lo tengo presente, vedrei tre onde completate sui 1059, qui potrebbe essere terminata la correzione e ripreso il ribasso, ne avremmo conferma alla rottura del minimo a 1026. Tuttavia è ancora possibile il raggiungimento del target a 1730/1070-75 se la correzione non fosse terminata e si articolasse come esposto in grafico in tal caso zona 1038 dovrebbe reggere.

Operativamente:
Il LONG a questo punto è un po' rischioso, ma lo si potrebbe tentare in zona 1038/1670 con target 1070/1730 e stop/reverse a 1026/1650.
L'operazione principale resta lo short da aprire in caso di arrivo a 1070-75/1730 stop 1099/1780 target almeno 990/1600
oppure in caso di rottura dei 1026/1650 con stop 1059/1700 e target almeno 990/1600.
Per quel che riguarda carico/scarico direi che l'accumulo degli ultimi giorni non è stato ancora sufficientemente consumato, anche per questo è possibile che la correzione al rialzo non sia ancora terminata.

Sp500 4-11-9

Martedì giornata caraterizzata da su e giù, ma nel complesso poco mossa, il Nasdaq ha segnato un nuovo minimo di un solo punto e lo sp500 nemmeno quello, il tutto, a mio avviso, conferma una frenata della discesa, anzi direi che si è preparata la correzione al rialzo che era attesa.
Posto il grafico del e-mini future sullo sp500 a 1 minuto, il chart a un minuto non è per niente il mio preferito, ma di recente sembra abbastanza chiaro.
In tale grafico si vedono i movimenti della giornata, che a mio avviso han formato una doppia espansione, che quindi promette una continuazione del rialzo di breve, anzi vista la doppia espansione c'è una buona possibilità che mercoledì si possa aprire in gap up. Quest'idea è confermata dall'accumulo registrato negli ultimi giorni, che al momento considero di breve termine, ovvero destinato a "consumarsi" nelle prossime sessioni.

Nasdaq 3-11-09

Lunedì abbiamo visto un movimento corrispondente all'ipotesi principale, il rimbalzo si è fermato a 1690/1052 leggermente prima di quanto previsto, poi abbiamo visto un nuovo minimo a 1652 rispetto ai 1646 preventivati.
Al momento direi che le altre ipotesi sono venute meno e quindi è atteso un recupero qualunque tipo sia stata la discesa.
Operativamente si potrebbe tentare un LONG, con stop sui minimi, al break della trend blu e target 1730 (1070) a tale quota REVERSE SHORT con STOP sui massimi assoluti e target almeno 1600 (990/1000).